—主营范围—

药品的批发(凭许可证在有效期内经营,具体项目以审批部门批准的为准);预包装食品、保健食品、乳制品(含婴幼儿配方乳粉)、特殊医学用途配方食品零售兼批发;Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ类医疗器械的批发兼零售;消杀用品(危险化学品除外)、润滑油、玻璃仪器、化学试剂、化妆品、防疫用品、日用百货的销售;包装材料的销售;计量器具和衡器、文化体育用品、健身器材、家用电器、农副产品、服装的销售;道路普通货物运输、货物专用运输(冷藏保鲜设备);货物运输代理及仓储服务;装卸搬运;医院药库管理服务;商务服务;营养健康咨询服务;医疗设备维修、医疗设备租赁服务;办公室设备租赁服务;房屋租赁,场地出租;医药企业管理策划,医药技术信息咨询,计算机软硬件、网络、信息技术服务;会议展览服务。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动。)

—主营构成分析—

—经营评述—

2020年,突如其来的疫情加大经济下行压力,也推动居民健康消费模式和消费结构的改变。伴随着带量采购常态化实施、医保支付改革加快推进、医用耗材集采工作启动,医药行业变革加快,竞争加剧,同时在国家“互联网+医疗健康”战略推动下,互联网技术、大数据服务加速跨界融合,多元化服务和创新业态正在加快形成,企业发展面临严峻考验。但从长远来看,人口增长、社会老龄化和居民健康消费能力的提升,医药产品和服务的刚性需求依然强劲,药械消费市场规模稳步增长。在多方政策的推动下,行业呈现增长平稳、结构优化、服务升级的发展态势。面对突发疫情和行业政策变化带来的挑战,公司新一届董事会和高管团队调整经营策略,一方面发挥企业优势,承担广西防疫物资定点收储供应单位的重任,全力配合疫情防控工作大局;另一方面,紧密围绕经营目标扎实开展工作,在维持批发业务规模的同时重点发展“新零售”业态,构建“新流通”体系,培育工业利润增长点,推动各业务板块的相互协作,从而不断优化品种结构和板块结构,保障业务的稳健发展。2020年,在疫情影响下,公司批发业务核心——医院销售业务收入增速放缓,因此公司全年实现营业收入1,566,866.30万元,同比增长5.46%;实现归属上市公司股东的净利润71,171.38万元,同比增长3.84%,经营业绩保持增长但增速较去年同期有一定下降。公司零售业务继续保持较快增长,较去年同期增长31.72%。公司工业板块业务较去年同期增长10.78%,毛利贡献突出。零售板块和工业板块的发展扩大形成内生发展强劲动力,助力未来公司业务的持续稳健发展。(一)医药批发板块2020年,新冠疫情和带量集采等医改政策的执行,对公司以医院销售为核心的批发业务产生直接影响。疫情下医院就诊人数减少,临床用药阶段性下降,医院端整体用药量增速放缓,而带量采购和医保支付改革对临床用药结构和相关品种的毛利产生较大影响。公司根据发展实际,通过品种结构优化、降本提质、创新增值服务等方式,稳定客户关系,努力降低不利影响,保持批发业务规模的持续扩大。截至报告期末,公司批发业务实现营业收入1,266,559.50万元,同比增长1.20%,受疫情影响增速有所下降。1、强化供应商协作,实施品种结构调整战略,积极应对政策变化带量集采常态化实施和医保目录调整,充分体现了国家对肿瘤病、罕见病用药、儿童用药、慢性病、急救用药等的支持。报告期内,公司根据政策发展趋势和客户需求,发挥公司渠道资源优势,通过服务上游企业招投标、终端客户准入、市场推广等业务活动,承接客户渠道维护和营销工作,建立与上游供应商的密切协作,有效提高集采品种配送份额的同时加大肿瘤病、罕见病用药、儿童用药、慢性病、急救用药等新进入医保目录品种、创新药品种的引进,积极调整公司品种结构。公司在前三批全国集采带量采购品种中,配送点击率达96.30%。同时本年度内,公司与供应商建立深度战略关系,取得了在广西市场上市绝大部分的创新产品的经营权,并获得阿斯利康、葛兰素、罗氏、西安扬森等知名制药企业旗下创新药、特殊疾病用药的区内独家经营权或配送权。2020年公司经营品规数量达62,000余个。2、属地化管理配送和高效物流体系建设,实现降本提质,巩固核心业务基础2020年,公司完成广西北海柳药药业有限公司等地区子公司的增设,进一步完善各地市子公司布局。在共享资源的基础上,公司全力支持子公司在当地独立运营管理,提高子公司的区域影响力和配送服务能力。各区域子公司在本地区疫情防控和保障地区临床用药方面发挥了巨大作用,得到地方政府和医院客户的认可,逐步成为所在地市核心配送企业。此外,2020年公司高效物流体系构建取得突破进展。公司可转债募投项目之一的“玉林物流运营中心项目”建成并通过验收,同时公司完成现代医药仓储物流系统WMS4.0、车辆调度管理系统TMS等物流信息系统的全自主化。属地化管理配送落实和高效物流体系建设,助力公司降低运营成本,提高服务效率和质量,巩固批发业务基础。3、平台服务稳定客户关系,助力新业态发展在物流延伸服务项目实施完毕且达到预期成效的基础上,2020年公司根据医院客户在医改控费及“互联网+医疗”发展下对成本费用控制、合理用药、安全用药的要求,进一步拓展增值服务功能,积极搭建信息平台,探索自身服务与医院线上、线下业务的深度对接,密切公司与客户间的联系。同时公司还为医院提供中药代煎煮、医院制剂生产等服务。通过增值服务有效提升公司与医院客户粘性,逐步建立起覆盖医院、药械供应商、终端患者的全方位服务闭环,形成“新流通”生态圈,为零售端开展处方流转、药事服务共享和互联网医疗服务接入奠定基础。同时,报告期内公司通过了ISO/IEC27001:2013(信息安全管理体系国际标准认证)、GB/T22080-2016(信息安全管理体系国家标准认证)、ISO/IEC27701:2019(隐私信息管理体系国际标准认证)等三项认证,标志着公司在信息安全管理及客户个人身份信息、隐私保护管理方面已达到国际标准,能够在开展平台服务和系统对接中保障医院及广大患者的隐私不受侵犯。(二)医药零售板块零售业务是公司重点拓展的业务板块,与公司批发板块有着紧密的协同关系,2020年,公司继续拓展零售药店布局,发展DTP特色药店和慢病管理等专业化健康服务,推动线上业务与线下业务的对接,构建“新零售”业态。报告期内,公司零售业务保持较快增速,实现收入248,775.10万元,较去年同期增长31.72%。1、加快零售药店布局,优化门店管理,奠定零售业务发展基础2020年,公司继续通过以自建为主收购为补充的方式加快在广西市场的布局设店,药店总数达708家,较去年增加108家;其中医保药店539家,较去年增加135家,医保药店占比较上年度进一步提升;DTP药店122家(包含院边店100家),较去年增加25家。公司坚持抓重点城市,从核心区域、核心医院入手,优先布局DTP药店、院边药店,由点及面形成覆盖人流社区和核心医院周边的门店体系。在门店统筹管理方面,桂中大药房通过信息系统升级进一步提高运营管理效率。报告期内,桂中大药房完成了新ERP系统的上线运营,新的信息系统同时包含智慧新零售、DTP药房管理、会员精细化管理、慢病智慧管理等多项功能,为日益增加的门店和专业化服务开展提供保障。2、发展DTP药店业务,突出区内零售优势DTP药店业务(高值药品直送)是公司在广西区内具备较强优势且领先全区同行的一项业务,也是公司零售业务的特色和核心。2020年,公司进一步拓展DTP药店业务发展规模,通过批零一体化客户资源优势,加强新品种引进,不断丰富DTP药品品种,密切与医院渠道品种互补和服务协同,承接大部分的医院流出处方。同时公司进一步丰富DTP专业化服务内容,开展用药跟踪、健康咨询、日间病房配送、慈善购药项目等,推动DTP业务继续保持较快增长。截至报告期末,公司DTP药店数量达122家(包含院边药店100家),覆盖80%二甲以上核心医院,销售DTP品种350余个,较去年同期增长44.08%,DTP业务销售规模达14.78亿元,较去年同期增长38.02%。3、慢病管理和会员服务专业化发展,实现门店高质量发展2020年,公司积极推动慢病管理服务落地,增设药店慢病服务功能,配置慢病专员,建立慢病档案,并按糖尿病、心脑血管、胃肠类等病种分类开展用药跟踪、健康管理等服务。同时,公司还将专业化服务拓展到普通门店,完善会员系统,建立会员档案,根据所在区域消费人群配置门店品种,开展针对性健康服务,实现门店的高质量发展。截至2020年末,公司具备慢病管理的门店154家,开通各类慢病医保统筹支付的门店11家(较2019年增加9家),长期跟踪、购药的慢病建档客户超过20万人。截至报告期末,桂中大药房会员人数超过500万人,较去年增长18.22%。慢病管理的开展和会员体系的完善,有力提升门店服务的专业化和精准度,提高群众消费获得感,从而提升客户粘性,推动业务的持续开展。4、强化互联网信息技术应用,助力发展“新零售”业态发展公司继续强化“互联网+医药”实践,一方面推动桂中大药房自建网络平台、微信公众号、呼叫中心等建设,发展B2C/O2O业务,并与天猫、京东、美团等平台合作,开展网订店取、网订店送的“新零售”服务模式。2020年,桂中大药房电商平台实现销售突破1亿元,较去年同期增长56.27%。同时,公司还通过互联网技术推动批发客户资源、信息平台与“新零售”服务模式的协同,积极对接医疗机构互联网医疗平台、城市区块链平台,加快处方外延合作,整合医院客户资源、公司品种资源、零售药店服务优势和终端消费者健康消费需求,提升服务效率和专业化水平,推动零售业务的高质量发展,构建“新零售”业态。截至2020年末,桂中大药房已与区内10家核心医疗机构开展处方共享平台项目,并试点接入广西多个核心城市公共APP平台。(三)医药工业板块公司持续加大在医药工业板块的投入,提升工业板块的研发技术能力,提高工业产能和质量,丰富工业产品品种,发挥工商协同加快资产工业产品的市场拓展,推动构建中药健康产业体系。2020年,公司医药工业板块实现营业收入45,814.76万元,较上年同期增长10.78%,工业板块实现净利润已达1亿元,逐步成为公司新的利润支撑点。1、加大工业技术投入,提升自主研发能力,不断丰富品种报告期内,公司子公司仙茱中药科技加大生产和科研技术投入,提高自主研发能力,中药饮片品种规模和质量提升。截至报告期末,仙茱中药科技已能生产加工中药饮片品种860多个品种、7,000多个品规,基本覆盖医院常用中药饮片品种,一跃发展成为广西规模领先的中药饮片生产企业。2020年,仙茱中药科技完成生产管理信息系统自主研发和实施,并加大炮制工艺、加工工艺、质量标准体系研究定制,年内完成7个实用新型发明专利申请,其中2个已获专利授予,并联合院校科研机构共同申请多项中药鉴别发明专利。仙茱中药科技被列入“2020年南宁市瞪羚企业培育库、南宁市认定企业技术中心、自治区‘专精特新’中小企业培育库”。同时仙茱中药科技二期厂房,即公司可转债募投项目“南宁中药饮片产能扩建项目”已完成厂房土建施工,未来将进一步提升公司中药饮片生产能力。此外,公司医大仙晟药品生产项目在2020年也实施技改工作,增加了产品追溯系统,核心产品安神养血口服液、归芪补血口服液、胃乐胶囊等市场规模进一步扩大,并发挥技术和生产资源优势积极承接医院院内制剂生产业务。公司旗下万通制药2020年新增生产线,稳步提升复方金钱草颗粒、万通炎康片(胶囊)等核心产品销量的同时加快天芝草胶囊、复方丹参片等产品的市场开发,丰富品种结构。公司发挥商业渠道优势,推动工业产品的市场覆盖,提升自产品种销售规模。2、加快产业项目建设,构建中药健康产业体系2020年,公司加大中药相关产业项目的投资和建设力度,在提升工业产能、丰富中药产品品种的同时进一步完善公司中药健康产业体系。报告期内,公司与柳州市人民政府签署战略合作协议,在柳州投资建设中药配方颗粒生产研发基地、中药饮片特色产品生产加工基地、中药煎煮中心等一批健康产业项目。截至报告期末,中药配方颗粒提取车间、中药现代化煎煮中心及配套办公大楼已封顶,预计2021年年底完工。公司已着手配方颗粒生产相关技术人员的引进培养工作,成立团队开展前期产品试生产和申报,截至本报告出具日,已完成61个中药配方颗粒品种的中试工作。同时,仙茱中药科技申报的“中国东盟道地药材种植大数据服务及交易平台”项目入选数字广西建设标杆引领重点示范项目,截至本报告出具日,仙茱中药科技溯源系统已正式上线运行,广西首个溯源中药材已在平台上线。此外,公司在本次政企合作项目中规划建设有区域共享煎煮中心,打造中药材煎药共享平台,满足地区医疗机构、终端患者的中药煎煮需求。(四)品种发展2020年,为应对医改政策收紧对药品毛利和结构的影响,公司在保持药品市场规模、优化品种结构的同时加快发展中药饮片、医疗器械耗材、检验试剂等公司在区内业务占比相对较低品种,助力提升公司整体规模和毛利水平。在中药饮片方面,公司通过药品销售渠道及开展中药智能化服务、代煎煮服务等,密切与中医医疗机构的合作,提高中药饮片产品的市场份额。在医疗器械方面,公司设立医疗器械子公司,专门负责开展器械业务和提供器械专业化服务,推动与优质器械供应商、代理商的合作,同时整合渠道资源和销售团队,将器械、耗材销售下沉到公司药品业务中,加快医疗器械、耗材项目合作,提升在中高端医疗机构的器械市场覆盖,为未来器械耗材集中采购实施奠定基础。在检验试剂方面,公司通过控股子公司广西柳润医疗科技有限公司(以下简称“柳润医疗”)开发IVD市场。报告期内,公司医疗器械实现营收较去年增66.68%。此外,在麻醉药品、精神药品经营方面,公司及子公司广西南宁柳药药业有限公司在报告期内取得区内麻醉药品、一类精神药品的经营资质,助力相关产品配送规模提升。2020年,公司依托服务创新、合作创新,加大新特药引进力度,扩大中药饮片、器械耗材、检验试剂等品种销售规模,不断优化品种结构。在批发版块,持续拓展渠道增值服务内涵,围绕客户需求和政策要求推动信息平台搭建,借助信息技术和大数据力量,实现服务的精准、高效、安全,提升客户粘性。在零售板块,公司加快了药店布局,发挥批零一体化优势推动DTP业务发展,积极促成处方外延、慢病管理等创新服务落地,建立网上药店、互联网医疗服务与线下零售业务的深度对接,发展“新零售”业态。在工业板块,公司加大研发、建设投入,丰富产品品种,提高产能,加紧完善中药产业体系,发挥工商协同效应,推动自产产品的销售提升,形成新的利润增量。2020年,公司实现营业收入1,566,866.30万元,较上期增长5.46%;实现归属上市公司股东的净利润71,171.38万元,较上期增长3.84%,继续保持业绩稳步增长。